FENERATOR Crypto Strategy

Geschätzte Fenerators,

Die professionelle Verwaltung eines Investment-Portfolios setzt ein Anlage-Konzept voraus, in welchem die Anlage-Ziele, die Anlage-Strategie sowie der Anlage-Prozess und deren Umsetzung in einem Portfolio definiert werden. Im Folgenden erklären wir, wie dies bei der "FENERATOR Crypto Strategy" konkret umgesetzt wird:

Anlage-Ziele: "Finanzielle Freiheit erreichen"

Das Anlageziel der "FENERATOR Crypto Strategy" ist es, den Followern/Copiers ein passives Einkommen zu generieren (INCOME) und damit ein Vermögen aufzubauen (WEALTH), damit sie ihre finanzielle Freiheit erreichen (FREEDOM).

Anlage-Strategie: "flexibel, diversifiziert, aktiv anlegen"

Um die Anlage-Ziele zu erreichen, ist die Anlage-Strategie auf die Gewinn-Maximierung in steigenden Marktphasen und den Kapital-Erhalt in seitwärtslaufenden und fallenden Marktphasen über einen langfristigen Anlagehorizont ausgerichtet. Hierzu haben wir 3 Modell-Portfolios entwickelt, welche in 3 Risikoklassen unterteilt sind (Defensiv / Ausgewogen / Offensiv). Das Portfolio "Offensiv 67-100%" wird strategisch bei steigenden Marktphasen, das Portfolio "Ausgewogen 34-66%" wird taktisch in seitwärtslaufenden Marktphasen und das Portfolio "Defensiv 0-33%" taktisch in fallenden Marktphasen eingesetzt. Die Portfolio-Allokation kann sowohl für Krypto-Währungen/-Tokens (Bitcoin und Altcoins), für Krypto-Stablecoins (USDC und USDT) als auch für Krypto-Gold (PAXG) flexibel zwischen 0% bis 100% betragen.

Anlage-Prozess: "fundiert, selektiv, strukturiert, diszipliniert, transparent vorgehen"

Der Anlage-Prozess ist die operative Grundlage für den Aufbau und die Verwaltung unseres Portfolios und bestimmt, wann wir in welches Modell-Portfolio, welche Titel mit welcher Gewichtung investieren. Unser selbstentwickelter, 5-stufiger Anlage-Prozess "5A" unterstützt uns, die Anlage-Strategie erfolgreich umzusetzen und die Anlage-Ziele zu erreichen.

1. Analysieren (Research): Wir analysieren das Krypto-Universum auf 3 Ebenen. Auf der 1. Ebene untersuchen wir die Fundamentaldaten sowohl der traditionellen Finanzmärkte als auch des Krypto-Universums sowie aller Krypto-Währungen/-Tokens, welche wir in 3 Unterklassen unterteilen (Bitcoin, Altcoins, Stablecoins). Auf der 2. Ebene setzen wir auf die Charttechnik, um optimale Einstiegspunkte (Kauf) und Ausstiegspunkte (Verkauf) zu identifizieren. Auf der 3. Ebene schauen wir auf Stimmungs-Indikatoren, welche den Analyse-Prozess komplettieren.

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2. Auswählen (Selection): Wir selektieren aus dem gesamten Krypto-Universum nur die aus unserer Sicht erfolgversprechendsten Krypto-Währungen/-Tokens für das Portfolio. Aufgrund unserer sehr strengen Qualifikationskriterien schaffen es in der Regel nur maximal 10-12 Titel in unser Portfolio, welche dafür hohe Gewichtungen aufweisen. Mittels eines Scoring-Modells erstellen wir eine Rangliste der selektierten Krypto-Währungen/-Tokens, welche nach deren Rangierung im Portfolio prozentual gewichtet werden.

3. Aufteilen (Allocation): In steigenden Marktphasen ist das Portfolio-Vermögen voll investiert. Jedoch können je nach Marktphasen - insbesondere in trendlosen seitwärtsphasen oder abwärtslaufenden Marktphasen - auch sehr hohe Barmittel in Stablecoins (0-100% des Portfolios) sehr flexibel gehalten werden.

4. Agieren (Monitoring): Das Portfolio wird laufend überwacht. Durch die täglichen Schwankungen der investierten Positionen wird bei Bedarf die festgelegte Gewichtung je Krypto-Währung/-Token mittels Rebalancing wieder hergestellt. Um nicht realisierte Kursgewinne zu schützen oder allfällige Kursverluste zu begrenzen, setzen wir unsere Stop-Loss Strategie ein, die wir konsequent befolgen.

5. Aufklären (Reporting): Die Berichterstattung erfolgt monatlich. Dabei wird der vergangene Monat kommentiert und ein Ausblick für die Folgemonate gegeben. Zudem wird der monatliche Anlageerfolg des Portfolios ausgewiesen und statistische Informationen zum Portfolio aufbereitet. Bei relevanten Ereignissen im Portfolio werden ergänzend Mitteilungen auf der iconomi-Plattform veröffentlicht. Tägliche Krypto-Neuigkeiten und -Analysen veröffentlichen wir per soziale Medien unter Twitter: @feneratorcom.

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Vorteile:

Durch das Kopieren der FENERATOR Crypto Strategy und der Nutzung der ICONOMI Ltd. Plattform geniessen Sie viele Vorteile:

1. EINFACH: Einfache Investition in die Anlageklasse Kryptowährungen & -Tokens.

2. GÜNSTIG: Schon ab EUR 20 sind Sie dabei.

3. SCHNELL: Jederzeitiger Ein- und Ausstieg möglich, und das 24/7.

4. PROFESSIONELL: Professionelle Verwaltung durch erfahrenen Krypto-Experten.

5. DIVERSIFIZIERT: Konzentriert diversifiziertes Titel-Portfolio.

6. FLEXIBEL: Sehr flexible Gewichtung der Titel inklusive Barmittel.

Follower/Copier Profil: "risikofähig, risikobereit, zielkongruent":

Wir sprechen nur Follower/Copier an, welche eine hohe Risikofähigkeit und Risikobereitschaft haben und auch sehr hohe Kursschwankungen akzeptieren. Zudem verfügt der ideale Follower/Copier über einen langfristigen Anlagehorizont von mindestens 5 Jahren und länger, um mit grosser Wahrscheinlichkeit die Anlage-Ziele zu erreichen.

Risikohinweis:

Jede Kapitalveranlagung ist mit hohen Risiken verbunden. Renditen in der Vergangenheit sind keine Garantie für die Zukunft. Auch der Totalverlust des eingesetzten Kapitals ist nicht ausgeschlossen.

Haftungsausschluss:

Die Informationen auf dieser Internetseite stellen keine Beratung, keine Empfehlung, keine Werbung, keinen Verkaufsprospekt sowie kein Angebot zur Eröffnung eines Kontos bei der ICONOMI Ltd. noch zur Investition in eine Strategie dar. Bitte lesen und beachten Sie vorgängig sowohl den Haftungsauschluss der FENERATOR Capital GmbH sowie die Rechtlichen Hinweise (Allgemeine Geschäftsbedingungen und Richtlinien) der ICONOMI Ltd. unter:

https://www.fenerator.com/Haftungsausschluss/

https://www.iconomi.com/de/rechtliches/allgemeine-geschaeftsbedingungen

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Monatsbericht der "FENERATOR Crypto Strategy" per 30. September 2024:

Rendite 1 Monat: +10.95% / seit Jahresbeginn: -22.84%

Am 18. September 2024 war es endlich so weit. Die amerikanische Zentralbank lieferte den Märkten die lang ersehnte 1. Leitzinssenkung um -0.5% und hat damit die Zinswende eingeläutet. Jerome Powell führte aus, dass der grosse Zinssenkungsschritt aufgrund der Sorge um den sich verschlechternden Arbeitsmarkt und die möglichen Folgen einer weiteren Abschwächung für die US-Wirtschaft ausschlaggebend war und die Inflationssorge nicht mehr im Vordergrund steht. Zudem haben auch die europäische, die chinesische und die schweizerische Zentralbank ihren Leitzins im September gesenkt, nur die japanische Zentralbank hat den Leitzins unverändert belassen. Die chinesische Zentralbank hat zudem ein Konjunkturhilfeprogramm von 142 Mia. USD verkündet. Die Märkte reagierten mit einem Kursfeuerwerk auf die guten Nachrichten.

Die uneingeschränkte Euphorie der Marktteilnehmer bezüglich einer Wirtschaftsabkühlung ohne Rezession teilen wir (noch) nicht, denn die Vergangenheit hat gezeigt, dass die erste Zinssenkung um -0.5% fast immer negativ für die Finanzmärkte war und die Inflation in einem zweitrunden Effekt wieder steigen könnte. Und obwohl die japanische Zentralbank den Leitzins im September nicht erhöht hat, wird sie dies bei steigender Inflation jederzeit tun. Unserer Ansicht nach ist das die grösste Gefahr für die Finanzmärkte – wir erinnern an die kleine Zinserhöhung im August und den darauffolgenden globalen Markteinbruch.

Auch die Kriegseskalation im Nahen Osten lässt uns weiter vorsichtig agieren. Dass die Märkte trotz dem Überraschungscoup der Israelis mit explodierenden Pagern gegen tausende iranische Hisbollah-Kämpfer und einem bevorstehenden Truppeneinmarsch der israelischen Armee in den Südlibanon nicht negativ reagierten, lässt uns vermuten, dass die Marktteilnehmer zu unvorsichtig sind – oder wir zu vorsichtig … 

Obwohl statistisch gesehen das 4. Quartal die beste Zeit für Kryptowährungen ist, bleibt das Portfolio aus oben genannten Gründen leicht defensiv ausgerichtet mittels der Goldposition von 35% (PAXG). Wir sind bisher damit sehr gut gefahren, denn Gold notiert auf Allzeithoch und verhält sich unkorreliert zum Kryptoportfolio (65%). Sollte sich ein soft-Landing der Weltwirtschaft abzeichnen und sich die Lage im Nahen Osten beruhigen, werden wir all-in gehen und das Kryptoexposure wieder auf 100% erhöhen.

Alen

StrategieManager

Monatsbericht der "FENERATOR Crypto Strategy" per 31. August 2024:

Rendite 1 Monat: -26.13% / seit Jahresbeginn: -33.79%

Der Börsen-Crasher im August war die Japanische Zentralbank, welche völlig überraschend den Leitzins von 0.1% auf 0.25% erhöht hat. In der Folge stieg der YEN um +8% gegenüber dem USD. Dies hat den sog. YEN-CarryTrade nach 17 Jahren beendet (siehe Bild) und eine weltweite Börsenkorrektur von bis zu -20% verursacht, weil Spekulanten die zuvor mit billigen YEN-Krediten gekauften Vermögenswerte schnell liquidieren mussten, um Margin-Calls (Brokerkredite) zu bedienen und Verluste zu begrenzen. Die Verhaftung des Telegram-CEO (Toncoin) sowie die SEC-Klage gegen den NFT-Handelsplatz OpenSea sorgten für weitere herbe Kursverluste.

Zudem zeigt auch die Realwirtschaft Anzeichen einer Wirtschaftsabschwächung:

- Weniger neugeschaffene Stellen in den USA als erwartet.

- Anstieg der US-Arbeitslosenquote um +0.2% auf 4.3%.

- Fall des ISM-Einkaufsmanagerindexes unter die Wachstumsschwelle von 50 Punkten.

- Anstieg des Volatilitätsindexes VIX von 20% auf 65%.

- Fall der US-Inflation um -0.3% auf 2.6%. 

Auch geopolitisch hat sich die Lage verschlechtert, nachdem die Ukraine überraschend in Russland einmarschiert ist und Iran immer noch mit einem Vergeltungsschlag gegen Israel droht. 

Die Verunsicherung ist momentan gross. So wird derzeit am meisten darüber gerätselt, wie die US-Notenbank an ihrer nächsten Sitzung am 18. September bezüglich dem Leitzins entscheiden wird und die Frage, ob sie der US-Wirtschaft noch zum erhofften Soft-Landing verhelfen und damit eine Rezession verhindern kann oder nicht. 

Der Börsencrash am 05. August 2024 hat den automatischen Stop-Loss ausgelöst, welcher das Portfolio defensiver ausgerichtet hat. Stand heute ist das Portfolio zu 65% in Krypto und 35% in Gold verteilt. Wir werden den Kryptoanteil bei klarem Aufwärtstrend wieder auf 100% erhöhen. 

Zum Schluss noch weitere Krypto-Nachrichten des Monats:

- SEC zieht Einstufung diverser Kryptowährungen als Wertpapier zurück.

- Russland will internationale Zahlungen in Kryptowährungen einführen.

- Russland legalisiert Krypto-Mining ab November ’24.

- Dubai erlaubt Lohnzahlungen in Bitcoin.

- Brasilien genehmigt ersten Solana Spot ETF.

- MorganStanley erlaubt Kundenberatern die Empfehlung von Bitcoin Spot ETFs.

- GoldmanSachs hält Bitcoin Spot ETFs im Wert von 400 Mio. USD.

- MetaMask Wallet lanciert erste Debitkarte mit Kryptowährungen. 

Alen

StrategieManager